Qu'est-ce que DeFiLlama ?
DeFiLlama est un agrégateur de données et un outil d’analyse pour la finance décentralisée. Lancé en 2020, DeFiLlama compile et présente des informations détaillées sur des centaines de blockchains et des milliers de protocoles DeFi.
L’objectif principal de la plateforme est de fournir un accès transparent et gratuit à des données fiables sur l’écosystème DeFi.
Logo DeFiLlama
Historique et évolution de DeFiLlama
DeFiLlama a été créé par une équipe de développeurs déterminés à rendre les données de la DeFi accessibles à tous.
Depuis son lancement, la plateforme a évolué pour inclure des fonctionnalités avancées telles que le suivi de la valeur totale verrouillée (TVL), des volumes de transactions, des frais et des revenus des protocoles, ainsi que des informations sur les rendements, les levées de fonds, et bien plus encore.
Fonctionnalités principales de DeFiLlama
1. Tableau de Bord DeFi
Le tableau de bord principal de DeFiLlama offre une vue d’ensemble complète des protocoles DeFi, incluant la TVL, les volumes de trading, les frais et les revenus. Il permet également de filtrer et de comparer les données par blockchain, catégorie, et bien d’autres critères.
Par exemple, en analysant le jeton AAVE, nous pouvons voir des données telles que :
- Total Value Locked (TVL) : $12,948 milliards
- Market Cap : $1,549 milliard
- AAVE Price : $104,39
- Fully Diluted Valuation : $1,666 milliard
- 24h AAVE Volume : $187,03 millions
- Staked : $283,41 millions (18,43% du Market Cap)
- Borrowed : $7,972 milliards
- Fees (annualized) : $363,14 millions
- Revenue (annualized) : $61,22 millions
- Treasury : $59,13 millions
- Total Raised : $48,7 millions
Ces métriques fournissent une vision globale de la santé financière et de l’utilisation du protocole AAVE, permettant aux utilisateurs de prendre des décisions éclairées.
Dashboard de AAVE sur DeFiLlama
2. Suivi des Rendements (Yields)
Cette section de DeFiLlama est dédiée aux rendements générés par les différents protocoles DeFi. Les utilisateurs peuvent explorer diverses stratégies pour maximiser leurs gains, y compris :
Pools : Une liste de pools de liquidités offrant des rendements sur différents actifs. Les utilisateurs peuvent filtrer par token, blockchain, et type de pool pour trouver les meilleures opportunités.
Delta Neutral Strategies : Cette fonctionnalité permet aux utilisateurs de mettre en place des stratégies de « lend-borrow-farm » en utilisant un token collatéral. Par exemple, en déposant un certain montant de DAI, empruntant USDT, puis réinvestissant le USDT emprunté, les utilisateurs peuvent obtenir un rendement total calculé en tenant compte de chaque étape de la stratégie.
Long-Short Strategies : Pour ceux qui cherchent à profiter des mouvements de prix sans prendre de risques directionnels, cette section montre des stratégies « long-short » neutres en delta. Elle calcule les rendements annuels en tenant compte des taux de financement des CEX (échanges centralisés) et des rendements DeFi.
Leveraged Lending : Ici, les utilisateurs peuvent voir les rendements APY de prêts à effet de levier. Par exemple, en déposant $1,000 dans un pool offrant 9% de Supply APY et en empruntant $750 (à un LTV de 75%), puis en réinvestissant cet emprunt, les utilisateurs peuvent augmenter leur dépôt total à $1,750, doublant ainsi l’APY initial.
Stablecoin Pools : Des pools dédiés aux stablecoins offrant des rendements stables, idéaux pour les investisseurs cherchant à minimiser le risque de volatilité.
DeFiLlama offre donc une vue globale des rendements existants en DeFi et permet aux utilisateurs qui cherchent de trouver des pools rentables.
Exemple de pools de Stablecoins
3. LlamaSwap
LlamaSwap est un agrégateur de DEX qui compare les prix de plusieurs agrégateurs de DEX tels que 1inch, CowSwap et Matcha. Il aide les utilisateurs à trouver les meilleures offres pour échanger des tokens avec des frais minimaux.
Par exemple, en sélectionnant une blockchain et les tokens à échanger, LlamaSwap affiche les plateformes disponibles classées par prix, permettant une transaction optimisée via un portefeuille comme MetaMask.
4. NFT
La section NFT de DeFiLlama permet de suivre les collections de NFT les plus populaires, en fournissant des informations sur :
- Collections : Suivi des prix planchers, des variations de prix, des volumes d’échange et de l’offre totale de chaque collection.
- Marketplaces : Comparaison des différentes places de marché pour les NFT, aidant les utilisateurs à trouver les meilleures plateformes pour acheter ou vendre des NFT.
- Earnings : Tableau de bord des créateurs de NFT et des montants générés par leurs projets grâce aux mintings et aux redevances.
5. Token Unlocks
Cette fonctionnalité suit les dates de déverrouillage des tokens acquis par les équipes et les investisseurs. Par exemple, pour Optimism et Avalanche, il est crucial de surveiller ces dates car elles peuvent influencer significativement les prix des tokens sur le marché.
Les utilisateurs peuvent trier les tokens par taille du projet ou de l’unlock, et accéder à des détails supplémentaires pour chaque token.
DeFiLlama unlock du Jeton Optimism
6. Agrégateur d’Emprunts
Similaire à un comparateur de vols pour les prêts, cet agrégateur examine toutes les offres de prêt disponibles sur diverses plateformes. Il calcule le coût total d’emprunt en tenant compte des incitations, de l’APR de l’offre et de l’APR de l’emprunt, et fournit une liste des routes d’emprunt optimales.
Pour commencer, il suffit de sélectionner deux tokens pour obtenir une analyse complète des options disponibles.
Dans cet exemple, je souhaite emprunter DAI, un stablecoin, en déposant comme collatéral de l’SUSD, un autre stablecoin. DefiLlama m’indique donc dans la catégorie « Safe » de choisir la plateforme AAVE, sur le réseau Optimism, pour emprunter du DAI et avoir un APY positif.
À l’inverse, sur Ethereum, l’APY est négatif et l’emprunt n’est pas rentable.
Borrow aggregator sur DeFiLlama
7. CEX Transparency
DeFiLlama fournit une transparence sur les échanges centralisés (CEX), avec des données telles que :
- Nom : Nom de l’exchange.
- Assets : Valeur totale des actifs détenus.
- Clean Assets : Actifs nets après déduction des dettes.
- Inflows (24h, 7d, 1m) : Flux d’entrées sur différentes périodes.
- Auditor : Entité qui a réalisé l’audit.
- Last Audit Date : Date du dernier audit.
- Spot Volume : Volume de trading sur le marché spot.
- Open Interest (24h) : Intérêt ouvert sur les positions de futures.
- Avg Leverage : Effet de levier moyen utilisé.
Voici par exemple les 10 premières plateformes CEX :
CEX Transparency DeFiLlama
En cliquant sur un échangeur, on peux accéder à ces informations. Prenons l’exemple de Binance :
Binance met à disposition ses données sur ces « Assets », ou ce que Binance possède en portefeuille. On peux ainsi voir tout ce que possède Binance sur 21 réseaux différents, quels tokens le CEX possède.
Binance CEX Transparency DeFiLlama
8. Bridges
Cette section présente le volume des transactions à travers les différents bridges inter-blockchain. Les utilisateurs peuvent voir l’historique des volumes totaux de cryptomonnaies transférées entre des blockchains comme Ethereum et Avalanche.
Cela donne encore plus d’informations sur l’écosystème DeFi dont les bridges font entièrement partie.
9. Governance
Le tableau de bord de gouvernance suit les propositions de gouvernance des protocoles DeFi, avec des données telles que :
- Nom : Nom du projet.
- Proposals : Nombre total de propositions.
- Successful Proposals : Propositions ayant été approuvées.
- Proposals in Last 30 Days : Propositions soumises au cours des 30 derniers jours.
- Successful Proposals in Last 30 Days : Propositions approuvées au cours des 30 derniers jours.
Par exemple, Aave affiche 613 propositions totales, dont 575 réussies, avec 27 propositions au cours des 30 derniers jours, permettant aux utilisateurs de suivre l’évolution des projets.
Avec DeFiLlama, vous pouvez remonter tous les précédents votes.
Exemple de Gouvernance DeFiLlama avec AAVE
On retrouve même le tout premier vote de la gouvernance AAVE nommé « test » fait en Juin 2021.
Exemple de Gouvernance DeFiLlama avec AAVE
10. Liquidations
Cette section montre les niveaux de liquidation dans la DeFi, et le montant liquidable. Permettant aux utilisateurs de surveiller les risques de liquidation de leurs positions.
11. Volumes
DeFiLlama fournit des données de volume pour :
- DEXs : Volumes sur les échanges décentralisés.
- Chains : Volumes par blockchain.
- Aggregators : Volumes agrégés par les plateformes.
- Perps : Volumes sur les marchés de perpetual swaps.
- Options : Volumes sur les marchés d’options.
Ces métriques permettent de garder un œil sur le volume du marché global, mais aussi de le trier par blockchain ou plateforme. Cela peut aiguiller des investisseurs sur quel réseau déposer leur liquidité, ou encore où lancer son projet crypto.
12. Fees/Revenus
Cette section détaille les frais et revenus générés par les protocoles DeFi, offrant une vue d’ensemble sur leur rentabilité et leur performance financière.
Cela donne un bon indicateur de si ces projets sont en bonne santé financièrement, ou le contraire. Des projets gagnant beaucoup d’argent mais avec un jeton qui performe peu, pourraient aussi être étudiés en vue d’un investissement.
Fees revenues sur DeFiLlama
13. Raises
DeFiLlama suit les levées de fonds dans l’écosystème crypto, avec des données sur :
- Total Funding Rounds : Nombre total de tours de financement.
- Total Funding Amount : Montant total levé.
- Investors : Liste des investisseurs actifs.
- Top Project Category : Catégorie de projet la plus financée.
- Top Round Type : Type de tour de financement le plus commun.
Vous pouvez chercher des levées de fonds par tokens, ou bien chercher par investisseur aussi.
On peux notamment y retrouver les données de Alameda Research, liée à FTX et SBF.
Investissements d’Alameda Research sur DeFiLlama
14. Stablecoins
La section des stablecoins offre une vue d’ensemble du marché des stablecoins, incluant :
- Total Stablecoins Market Cap : Capitalisation totale du marché des stablecoins.
- Change (7d) : Variation sur 7 jours.
- USDT Dominance : Part de marché de USDT.
- Chains : Répartition des stablecoins par blockchain.
15. Hacks
DeFiLlama suit les hacks dans l’écosystème DeFi, incluant :
- Total Value Hacked (USD) : Valeur totale piratée.
- Total Value Hacked in DeFi (USD) : Valeur piratée dans la DeFi.
- Total Value Hacked in Bridges (USD) : Valeur piratée dans les bridges.
Par exemple, aujourd’hui la valeur totale piratée dans la DeFi est de $6,01 milliards.
16. Crypto ETFs
DeFiLlama fournit des données sur les ETF crypto, incluant :
- Ticker : Symbole de l’ETF.
- Issuer : Émetteur de l’ETF.
- AUM : Actifs sous gestion.
- Volume : Volume de trading.
- Flows : Flux d’entrées et de sorties.
- Price : Prix de l’ETF.
- Terminal fee : Frais de gestion.
- Custodian : Dépositaire des actifs.
Par exemple, l’ETF IBIT de Blackrock a des actifs sous gestion de $18,201 milliards de Bitcoin, avec un volume de $1,193 milliard et des flux de $71,94 millions.
Cela permet à tout le monde d’avoir un aperçu des ETF, de leur poids et de leur rôle aujourd’hui important dans le marché.
Répartition des ETF sur DeFiLlama
DeFiLlama est bien plus qu’un simple agrégateur de données ; c’est un outil puissant et complet pour quiconque s’intéresse à la finance décentralisée.
Grâce à son interface intuitive et à ses fonctionnalités avancées, DeFiLlama facilite l’analyse des protocoles DeFi et aide les utilisateurs à naviguer dans ce domaine en constante évolution.
Que vous cherchiez à suivre la TVL, à analyser les rendements, ou à trouver les meilleures offres sur les DEX, DeFiLlama est l’outil idéal pour vos besoins en matière de crypto.
Sources : DeFiLlama
